Il governo indiano continua ad adottare misure più severe per regolamentare le transazioni in criptovaluta , con molte piattaforme sottoposte a normative più severe per contrastare il riciclaggio di denaro e altre pratiche illecite che utilizzano le criptovalute.
Secondo quanto riportato da fonti ufficiali, nell'anno fiscale 2024-25 circa 50 exchange di criptovalute si sono registrati presso la Financial Intelligence Unit indiana, di cui 45 in India e quattro all'estero.
Registro degli scambi presso la FIU
Grazie a queste registrazioni, le borse diventano entità segnalanti ai sensi della Legge sulla Prevenzione del Riciclaggio. Sono ora tenute a presentare Segnalazioni di Transazioni Sospette, identificare i beneficiari dei portafogli elettronici e comunicare i conti bancari e i recapiti della piattaforma alla UIF. Queste misure mirano a facilitare il tracciamento di flussi di fondi ingenti o insoliti da parte delle autorità.
Sono già 49 gli exchange di criptovalute registrati presso la FIU, e centinaia quelli che non lo sono.
Il mercato delle criptovalute in India è molto più competitivo di quanto si pensi.
A mio parere, una sana competizione è positiva per l'ecosistema perché promuove l'innovazione.
https://t.co/5BAS86eBEh
— Sumit Gupta (CoinDCX) (@smtgpt) 6 gennaio 2026
Azioni di regolamentazione e sanzioni
L'anno scorso si è assistito a un'applicazione concreta delle norme. Le autorità di regolamentazione hanno imposto sanzioni per un totale di circa ₹28 crore alle piattaforme non conformi durante l'anno fiscale 2024-25, una cifra che i media hanno tradotto in circa 3,1 milioni di dollari. Allo stesso tempo, la FIU ha emesso avvisi e ordinato blocchi nei confronti di un gruppo di piattaforme offshore che non avevano registrato o rispettato gli obblighi antiriciclaggio.
Le autorità affermano che la mossa è stata presa in seguito all'analisi strategica delle segnalazioni di transazioni sospette che hanno evidenziato modelli di abuso. Tra i segnali d'allarme segnalati figuravano trasferimenti in stile hawala, frodi e giochi d'azzardo, casi legati a servizi darknet e collegamenti al finanziamento del terrorismo e a materiale pedopornografico. Queste scoperte hanno contribuito a definire la decisione di intensificare la supervisione e l'applicazione della legge.
Piattaforme offshore prese di mira
L' UIF ha inviato notifiche e ordinato la rimozione dell'accesso a un elenco di circa 25 exchange offshore che fornivano servizi a utenti indiani senza registrarsi. Diverse testate giornalistiche e newsletter legali hanno menzionato piattaforme come BitMEX, LBank, Paxful, CEX.IO e altre tra quelle prese di mira. Queste azioni hanno sfruttato i poteri previsti dal Prevention of Money-Laundering Act e dall'Information Technology Act per bloccare app e accesso al web in India.
Per trader e risparmiatori, la direzione è chiara: aspettatevi controlli KYC più rigorosi e un monitoraggio più attento dei trasferimenti tra wallet e conti bancari. Gli exchange registrati probabilmente avranno più obblighi di conformità e di reporting. Ciò può comportare burocrazia aggiuntiva e, in alcuni casi, costi più elevati, poiché le piattaforme assorbono le spese di conformità. Allo stesso tempo, gli utenti che si affidano a piattaforme estere non registrate rischiano di perdere l'accesso se tali servizi vengono bloccati a livello nazionale.
Immagine in evidenza da Unsplash, grafico da TradingView