La principale piattaforma DeFi Struct Finance ha annunciato il lancio dell'innovativo Interest Rate Vault e dell'esclusivo meccanismo di tranching sulla sua rete principale. Queste caratteristiche innovative mirano a fornire agli investitori prodotti finanziari strutturati su misura collegati ad asset digitali, offrendo rendimenti prevedibili e diversificati nel settore delle criptovalute altamente volatile.
Le opportunità di investimento si sono evolute con l'emergere di prodotti finanziari strutturati. Questi strumenti innovativi sono strettamente legati ad asset on-chain o del mondo reale e utilizzano varie strategie, tra cui la valutazione del rischio/credito, la gestione della liquidità e la trasformazione delle scadenze, per raggiungere specifici obiettivi di investimento.
A differenza degli investimenti tradizionali, i prodotti finanziari strutturati offrono dinamiche uniche che si discostano dalla performance degli asset sottostanti, rendendoli attraenti per un gruppo eterogeneo di investitori. In prima linea in questa rivoluzione finanziaria c'è Struct Finance, una piattaforma che consente un'interazione senza soluzione di continuità tra vari token, derivati tokenizzati, caveau, pool e protocolli, consentendo agli investitori di personalizzare i propri portafogli di investimento in base alle proprie preferenze di rischio.
Miguel Depaz, uno dei co-fondatori di Struct Finance, ha sottolineato l'impegno della piattaforma nel rendere i prodotti finanziari strutturati accessibili e comprensibili per tutti gli individui. Struct Finance mira a potenziare gli investitori con diverse propensioni al rischio, che vanno dai nuovi arrivati avversi al rischio agli esperti appassionati di criptovalute. Il lancio di Interest Rate Vaults segna il primo passo nell'offerta di prodotti finanziari su misura che si rivolgono a diversi investitori.
Prodotti sui tassi di interesse e meccanismo di tranching di Struct Finance
I nuovi prodotti sui tassi di interesse introdotti da Struct Finance consentono agli utenti di suddividere e riconfezionare il rischio associato agli asset DeFi che generano rendimento in diverse porzioni, note come tranche. Ogni prodotto a tasso di interesse comprende due tranche: una tranche a rendimento fisso e una tranche a rendimento variabile. Gli investitori prudenti che cercano rendimenti costanti possono optare per la tranche a rendimento fisso, mentre quelli con una maggiore propensione al rischio possono scegliere la tranche a rendimento variabile per rendimenti potenzialmente superiori. Il rendimento generato dall'attività sottostante viene prima allocato alla tranche fissa, garantendo rendimenti prevedibili.
Il rendimento residuo viene quindi allocato alla tranche variabile, che beneficia di una maggiore esposizione all'attività fruttifera sottostante. Questo esclusivo sistema di tranching consente agli investitori prudenti di assicurarsi rendimenti fissi, accogliendo al contempo gli investitori alla ricerca del rischio che perseguono rendimenti più elevati.
Il meccanismo di tranching, disponibile su Struct Finance, consente agli utenti di selezionare tranche fisse o variabili in base alla loro propensione al rischio. Questo sistema consente ai fornitori di liquidità istituzionale e agli appassionati di criptovalute di fornire liquidità l'uno all'altro. Struct ha inizialmente fissato limiti per tranche per garantire operazioni sicure, ma prevede di aumentare gradualmente questi limiti nel tempo.
Inoltre, Struct Finance sta introducendo Struct Factory, una caratteristica che lo distingue dalla concorrenza. The Struct Factory consente agli investitori di progettare i propri prodotti finanziari strutturati on-chain in base alle loro esigenze specifiche. Questi prodotti personalizzati avvantaggiano i loro creatori e sono disponibili per l'utilizzo da parte di altri, favorendo l'inclusività e l'adattabilità all'interno dell'ecosistema finanziario. Gli utenti possono sfruttare asset come USDC, BTC.b, AVAX o WETH per progettare i loro prodotti sui tassi di interesse, con il supporto del backtesting fornito da Struct Finance.
L'assenza di rendimenti a rendimento fisso nel mercato delle criptovalute ha scoraggiato sia le istituzioni più grandi che i giocatori avversi al rischio dall'entrare nello spazio. Tuttavia, il tranching senza autorizzazione dei pool di liquidità attraverso Struct Factory potrebbe rendere più comuni i rendimenti a tasso fisso, stabilizzando potenzialmente i rendimenti volatili osservati nell'ecosistema Web3. I rendimenti a tasso fisso hanno il potenziale per attrarre liquidità istituzionale preservando i principi fondamentali del decentramento.
Struct Finance si è integrato con GMX e sta sfruttando il Liquidity Provider Token (GLP) di GMX per generare rendimenti prevedibili sotto forma di rendimenti fissi e variabili per i suoi utenti. GMX, uno scambio decentralizzato pionieristico, offre funzionalità innovative, incluso il token GLP. Questa integrazione consente a Struct Finance di ottimizzare i rendimenti per i propri utenti fornendo allo stesso tempo liquidità alla piattaforma GMX attraverso il token GLP.