Bitcoin potrebbe dominare l'attenzione istituzionale in quanto pilastro degli asset digitali. Tuttavia, una nuova ricerca suggerisce che una modesta esposizione a Solana (SOL) potrebbe migliorare significativamente l'efficienza del portafoglio.
Uno studio condotto da Capital Markets, basato sui dati di Bitwise, ha scoperto che anche una piccola allocazione in Solana migliora i rendimenti aggiustati per il rischio in un portafoglio tradizionale 60/40 di azioni e obbligazioni.
Come le allocazioni Solana producono forti rendimenti
L'analisi ha rivelato che aggiungendo solo l'1% di esposizione SOL si sono ottenuti rendimenti annualizzati pari al 10,54%, con un indice di Sharpe pari a 0,696.
Secondo il rapporto, l'aumento di tale quota al 2,5% ha portato i rendimenti al 16,64% e ha prodotto un indice di Sharpe di 1,093. Una ponderazione del 5%, invece, ha generato rendimenti del 26,22% con un indice di Sharpe di 1,412.
Capital Markets ha inoltre sottolineato che un'allocazione con un rischio più elevato del 10% porterà i rendimenti annualizzati del portafoglio al 43,88%, con un indice di Sharpe pari a 1,687.
Capital Markets ha affermato che questi risultati dimostrano come un'esposizione misurata al SOL possa rafforzare la performance del portafoglio a lungo termine. Tuttavia, la diversificazione ha alterato il risultato.
Quando un'allocazione del 10% in criptovalute è stata suddivisa equamente tra Bitcoin, Ethereum e Solana, i rendimenti annualizzati sono scesi al 19,87%. Da notare che questo dato è significativamente inferiore alla metà della performance individuale di Solana.
Nel frattempo, una ripartizione 50:30:20 tra Bitcoin, Ethereum e Solana ha prodotto rendimenti del 16,18%. Allocazioni più piccole, del 5% e del 2,5%, hanno prodotto miglioramenti costanti ma moderati, rispettivamente dell'11,33% e dell'8,84%.
"I ribassi massimi sono rimasti relativamente contenuti in tutte le allocazioni, anche se i rendimenti sono aumentati notevolmente", ha affermato Capital Markets.
Considerando ciò, la società ha concluso che un'esposizione concentrata a Solana avrebbe generato guadagni maggiori. Tuttavia, un portafoglio diversificato avrebbe offerto una crescita più fluida e costante.
I principi fondamentali on-chain di Solana contribuiscono a spiegare il suo vantaggio in termini di prestazioni.
La rete, nota per le basse commissioni di transazione e l'elevata capacità di elaborazione, ha elaborato circa 96 milioni di transazioni giornaliere nel primo trimestre del 2025, in un periodo di grande fermento per le monete meme.
Allo stesso tempo, la rete blockchain ha registrato una significativa adozione istituzionale e una crescita degli utenti nei pagamenti, nel gaming e nelle applicazioni consumer. In particolare, Solana è il secondo più grande ecosistema finanziario decentralizzato, con oltre 11 miliardi di dollari di valore bloccato.
Questo ecosistema in espansione continua a rafforzare l'attrattiva di SOL per gli investitori. La sua efficienza e scalabilità la posizionano come una blockchain di nuova generazione affidabile per applicazioni decentralizzate.
Inoltre, con la crescente speculazione su un potenziale ETF Solana spot negli Stati Uniti, l'asset ora domina le discussioni sul ruolo in evoluzione delle criptovalute nella moderna teoria dei portafogli.
Secondo uno studio, un modesto investimento in Solana può raddoppiare i rendimenti del portafoglio è apparso per la prima volta su BeInCrypto .