Marathon Digital Holdings (MARA), una delle più grandi società di mining di Bitcoin quotate in borsa, ha fatto passi da gigante nella sua strategia di acquisizione di criptovaluta. In una dichiarazione del 27 novembre, la società ha rivelato di aver acquistato 6.474 Bitcoin (BTC) durante il mese.
Ciò porta le partecipazioni totali dell'azienda a 34.794 BTC, attualmente valutate a circa 3,3 miliardi di dollari sulla base di un prezzo spot Bitcoin di 95.000 dollari.
Marathon Digital consolida la sua posizione di principale detentore di Bitcoin
Le acquisizioni sono state finanziate attraverso la recente offerta di titoli senior convertibili a tasso zero da 1 miliardo di dollari di Marathon. Secondo quanto riferito, questi hanno fruttato fino a 980 milioni di dollari di proventi al netto dei costi di transazione. La società ha utilizzato 200 milioni di dollari di questi fondi per riacquistare una parte delle sue obbligazioni del 2026.
Marathon Digital ha dichiarato di aver stanziato 160 milioni di dollari in riserve di liquidità per futuri acquisti di Bitcoin, in particolare se il prezzo della criptovaluta dovesse scendere.
"…160 milioni di dollari di proventi rimanenti disponibili al netto dei costi di transazione per futuri acquisti di BTC", ha affermato l'azienda.
Con i suoi ultimi acquisti, Marathon Digital ha rafforzato la sua posizione di seconda azienda più grande detentrice di Bitcoin, dietro solo a MicroStrategy . Mentre MicroStrategy domina lo spazio con l'1,8% dell'offerta totale di Bitcoin, le partecipazioni di Marathon rappresentano circa lo 0,16%, una posizione notevole nel trend crescente dell'adozione aziendale di Bitcoin.
"Bitcoin è sicuramente qualcosa che ogni azienda dovrebbe avere nel proprio bilancio", ha dichiarato recentemente in un'intervista il CEO di Marathon, Fred Thiel.
Thiel ha anche sottolineato la scarsità di Bitcoin e la sua utilità come copertura contro l'inflazione e la svalutazione della valuta fiat. Nel frattempo, le acquisizioni aggressive di Marathon riflettono una tendenza più ampia tra le società quotate in borsa.
Secondo i dati di Bitcoin Treasuries, le aziende pubbliche hanno aumentato le loro partecipazioni in Bitcoin da 272.774 BTC a 508.111 BTC da inizio anno (YTD). Solo a novembre le aziende hanno acquisito oltre 143.800 BTC, un aumento drammatico rispetto ai circa 2.400 BTC acquistati in ottobre.
Mosse strategiche che alimentano l’adozione di Bitcoin
MicroStrategy ha guidato la carica , aggiungendo oltre 130.000 BTC a novembre, compreso un acquisto da record in una sola settimana. Tuttavia, anche altre società si stanno unendo alla corsa all’accumulo di Bitcoin.
Ad esempio, Rumble, la piattaforma di condivisione video, ha annunciato l’intenzione di destinare fino a 20 milioni di dollari delle sue riserve di liquidità a Bitcoin . La decisione è arrivata dopo che il CEO Chris Pavlovski ha ricevuto incoraggiamento da Michael Saylor di MicroStrategy ad adottare Bitcoin come asset di tesoreria.
Allo stesso modo, Genius Group, una società focalizzata sull’intelligenza artificiale, ha acquisito Bitcoin per un valore di 14 milioni di dollari all’inizio di questo mese. Impegnato a detenere il 90% delle sue riserve in Bitcoin, Genius Group mira ad aumentare i suoi investimenti in Bitcoin a 120 milioni di dollari.
Le recenti acquisizioni di Bitcoin da parte di Marathon e le sue manovre finanziarie fanno parte di una strategia di espansione più ampia. L'offerta di obbligazioni convertibili da 1 miliardo di dollari della società rappresenta la sua seconda importante iniziativa di finanziamento nel 2024, dopo una raccolta fondi di 250 milioni di dollari segnalata a luglio. Quel round precedente mirava anche a rafforzare le sue riserve di Bitcoin e ad espandere le operazioni minerarie.
Come riportato da BeInCrypto, Marathon ha evidenziato il suo impegno nel ridimensionare le operazioni mantenendo una forte strategia di tesoreria Bitcoin.
"Con i finanziamenti a tasso zero garantiti, siamo posizionati strategicamente per sfruttare le opportunità di mercato e rafforzare il nostro ruolo di leader nel mining di Bitcoin", ha osservato la società.
L'approccio aggressivo di Marathon alle acquisizioni di Bitcoin e la sua pianificazione finanziaria sono stati ben accolti dal mercato. Mercoledì le sue azioni hanno chiuso in rialzo di quasi l’8%, con guadagni da inizio anno di circa il 14%, come mostrano i dati di Yahoo Finance.
Gli analisti attribuiscono la performance del titolo alla capacità di Marathon di sfruttare le proprie risorse finanziarie per la crescita. Si allineano con il più ampio entusiasmo del mercato per Bitcoin. Il rally della criptovaluta del 2024 ha suscitato un rinnovato interesse tra gli investitori istituzionali e aziendali, con Bitcoin che ha recentemente superato i 95.000 dollari per moneta.
Tuttavia, la società deve affrontare sfide in termini di entrate e cambiamenti strategici a causa della volatilità delle criptovalute. Nello specifico, tra le sfide c'era quella di soddisfare le aspettative sugli utili del terzo trimestre (Q3) degli analisti. Il minatore Bitcoin ha riportato una perdita di 0,24 dollari per azione, leggermente peggiore della perdita prevista di 0,23 dollari per azione. Ciò ha comportato una sorpresa sugli utili del -4,35%.
Di fronte a queste sfide, Marathon Digital Holdings ha diversificato le sue operazioni oltre il tradizionale mining di Bitcoin. Oltre alle attività minerarie, l’azienda esplora anche opportunità nell’intelligenza artificiale (AI) e in altre tecnologie emergenti. Ciò potrebbe contribuire a ridurre la sua dipendenza dalla volatilità dei prezzi di Bitcoin e posizionarlo per la crescita nei settori high-tech.
Il post Marathon Digital acquisisce 6.474 Bitcoin a novembre, riserva 160 milioni di dollari per acquistare The Dip è apparso per la prima volta su BeInCrypto .