Il mondo della finanza sta attraversando una trasformazione, guidata dal crescente interesse per gli investimenti a impatto sociale, una strategia che mira non solo a rendimenti finanziari ma anche a risultati sociali e ambientali positivi. Con l’espansione di questo campo, cresce anche la necessità di dati accurati e completi per valutare l’impatto degli investimenti. L’intelligenza artificiale (AI) può rappresentare la svolta che aiuta gli investitori a prendere decisioni più informate e a combattere problemi come il greenwashing? Questo articolo esplora diverse prospettive sul ruolo dell’intelligenza artificiale negli investimenti ad impatto.
Il punto di vista del think tank
Planet Tracker, un think tank finanziario senza scopo di lucro, è in missione per catalizzare una trasformazione significativa nelle attività finanziarie globali entro il 2030. Sfruttando l'elaborazione del linguaggio naturale (NLP), un sottoinsieme dell'intelligenza artificiale, il think tank ha recentemente pubblicato un rapporto intitolato "Exponendo Rischio plastica.' Questo rapporto ha analizzato l’incredibile cifra di 8.245 documenti e trascrizioni per comprendere come le aziende del settore della plastica percepiscono il rischio.
John Willis, direttore della ricerca presso Planet Tracker, sottolinea che addestrare gli algoritmi di intelligenza artificiale a interpretare il testo in modo accurato è un impegno sostanziale. Non è una semplice soluzione plug-and-play. Per migliorare la precisione dell'algoritmo era necessario il controllo manuale degli output della PNL. Willis sottolinea che i dati generati dall’intelligenza artificiale devono essere sottoposti a un controllo rigoroso, poiché è improbabile che le autorità di regolamentazione forniscano eccezioni per informazioni fuorvianti. Tuttavia, ritiene che l’intelligenza artificiale possa consentire agli investitori ad impatto di confrontare strategie e identificare le migliori pratiche.
Willis prevede inoltre il potenziale dell'intelligenza artificiale per l'esame di set di dati per scoprire informazioni dettagliate sulla performance dei fondi utilizzando il deep learning e le reti neurali. Inoltre, l’intelligenza artificiale potrebbe svolgere un ruolo cruciale nel controllo incrociato dei documenti per individuare eventuali incoerenze, come ad esempio denunciare pratiche di greenwashing nelle dichiarazioni di sostenibilità.
La visione dei "Tech Bros": intelligenza artificiale permutabile
Permutable AI, guidata dal CEO Wilson Chan, condivide la visione di combattere il greenwashing negli investimenti ad impatto. Il loro approccio è incentrato sull’utilizzo di ampi modelli linguistici come BERT per una classificazione dettagliata e una maggiore accuratezza nella valutazione degli impegni aziendali per la sostenibilità e l’impatto sociale e ambientale.
Affrontando le preoccupazioni sulla propensione dell'IA alle "allucinazioni", Permutable AI sottolinea l'importanza di supportare tutti i dati con collegamenti alla fonte per garantirne l'affidabilità. I loro modelli di dati comprendono circa 27.000 fornitori in tutto il mondo e si estendono all’analisi dei social media, incrociando dati con fonti affidabili come l’iniziativa Science Based Targets e la Croce Verde.
La collaborazione con organismi di regolamentazione e organizzazioni di settore, come il Global Financial Innovation Network (GFIN), e la collaborazione con i governi per migliorare l’analisi delle emissioni di carbonio nelle catene di approvvigionamento, evidenzia l’impegno ad eliminare il greenwashing. Chan sottolinea la necessità di un quadro globale standardizzato abbinato all’intelligenza artificiale per sradicare efficacemente il greenwashing.
Il punto di vista del gestore del fondo
LeapFrog, una società di investimenti a impatto, potrebbe non utilizzare specificamente l’intelligenza artificiale per combattere l’impact washing, ma ne riconosce il potenziale nel verificare i dati aziendali rispetto a fonti esterne in scenari complessi di catena di fornitura. Estraggono dati dalle società in portafoglio per monitorare e tenere traccia dell'impatto e, con l'aumento della complessità dei dati, esplorano l'utilizzo dell'intelligenza artificiale.
Daniel Stacey, responsabile degli affari esterni presso LeapFrog, riconosce il potere dell'intelligenza artificiale nell'aiutare le società in portafoglio a perseguire un impatto e a migliorare il costo, la pertinenza e la convenienza dei propri prodotti. Tuttavia, sottolinea l’importanza di un’implementazione etica dell’IA, considerando i potenziali effetti collaterali negativi, come algoritmi distorti e modelli di prezzo.
Stacey evidenzia anche gli usi positivi poco esplorati dell’intelligenza artificiale negli investimenti ad impatto. Alcune aziende nel portafoglio di LeapFrog utilizzano l'intelligenza artificiale per sottoscrivere prestiti o offrire un servizio clienti automatizzato tramite piattaforme come WhatsApp, servendo clienti a basso reddito che in precedenza non avevano accesso a tali servizi.
L’intelligenza artificiale è pronta a rimodellare il panorama degli investimenti ad impatto. I think tank come Planet Tracker vedono l’intelligenza artificiale come uno strumento per esaminare attentamente le affermazioni aziendali e scoprire incoerenze, frenando potenzialmente il greenwashing. Innovatori come Permutable AI stanno sfruttando modelli linguistici avanzati per garantire l’accuratezza delle valutazioni di sostenibilità e impatto. I gestori di fondi, incluso LeapFrog, riconoscono il potenziale dell’intelligenza artificiale per la verifica dei dati e il miglioramento del rapporto costo-efficacia delle aziende focalizzate sull’impatto.
Tuttavia, l’adozione dell’intelligenza artificiale negli investimenti a impatto comporta anche sfide etiche e normative. È fondamentale stabilire quadri e barriere standardizzati per la diffusione dell’intelligenza artificiale, in particolare per quanto riguarda le popolazioni vulnerabili. Nell’affrontare questa tecnologia trasformativa, gli investitori ad impatto devono bilanciare il suo potenziale di risultati positivi con la responsabilità di mitigare i potenziali rischi. In definitiva, il futuro dell’intelligenza artificiale negli investimenti a impatto mantiene la promessa di garantire crescita, scalabilità e maggiore rilevanza, garantendo al tempo stesso che le considerazioni etiche rimangano in prima linea nel processo decisionale.