I prezzi di Bitcoin, oro e argento tengono trader e investitori con il fiato sospeso. Questo avviene in un contesto di forte crescita per i due beni rifugio, mentre il prezzo di Bitcoin continua a scendere.
Il prezzo del BTC si sta consolidando in un trend ribassista, mentre i prezzi di XAU e XAG stanno salendo. Questo è un classico schema di fuga verso la sicurezza, in cui gli investitori si proteggono dal rischio piuttosto che investire in asset rischiosi come le criptovalute.
Criptovalute e azioni non partecipano al rally difensivo dei metalli
I prezzi dell'oro e dell'argento stanno salendo in quello che sembra essere un rally difensivo dei metalli, in un contesto di incertezza finanziaria. Criptovalute e azioni non partecipano, il che indica che si tratta di acquisti motivati dallo stress piuttosto che di una sana crescita economica.
"Queste mosse sono in linea con la crescente pressione sul debito e le condizioni finanziarie più restrittive che spingono i capitali verso asset durevoli. Quando i metalli si comportano in questo modo, riflettono il rischio che viene rivalutato in tutto il sistema, non la ricerca di rendimenti rapidi", ha scritto l'analista Kyle Doops.
Bitcoin si consolida mentre i metalli si riprendono
Al momento della stesura di questo articolo, Bitcoin veniva scambiato a 86.666 dollari , in rialzo di un modesto 0,56% nelle ultime 24 ore. La criptovaluta pioniera si sta consolidando all'interno di un canale parallelo discendente che persiste dall'inizio di ottobre.
Non è riuscito a superare i 90.000 dollari, corrispondenti al ritracciamento di Fibonacci del 78,6%, e continua a incontrare resistenza su più medie mobili .
Un recente death cross, formato dall'incrocio della media mobile a 50 giorni al di sotto della media mobile a 200 giorni, segnala una pressione ribassista in corso nel medio termine.
Gli indicatori di momentum rafforzano questa visione cauta, con il Relative Strength Index (RSI) a quota 39, vicino al territorio di ipervenduto, ma non ancora a livelli estremi. Nel frattempo, il MACD rimane negativo e mostra solo una lieve convergenza.
A differenza dell'argento e dell'oro , Bitcoin non ha partecipato al rally difensivo, riflettendo una preferenza del mercato per gli asset durevoli in un contesto di avversione al rischio.
La divergenza tra Bitcoin e metalli preziosi suggerisce che gli investitori stanno orientandosi verso asset rifugio anziché cercare un'esposizione alla crescita ad alto beta.
Una maggiore pressione di vendita al di sotto dei livelli attuali potrebbe portare il prezzo del Bitcoin a testare gli 80.600 $, un livello che coincide con la linea mediana del canale parallelo discendente.
Al contrario, se intervenissero gli acquirenti, il prezzo del Bitcoin potrebbe riprendersi, potenzialmente riconquistando la sua posizione all'interno del canale parallelo ascendente.
Una chiusura decisa del candlestick giornaliero al di sopra del livello di ritracciamento di Fibonacci del 78,6% a $ 90.358 darebbe credibilità al tentativo di recupero.
Tuttavia, per confermare un possibile trend rialzista, il prezzo del Bitcoin deve trasformare la SMA (media mobile semplice) a 50 giorni a 95.450 $ in un supporto.
In uno scenario fortemente rialzista, il prezzo di Bitcoin potrebbe estendere il suo rialzo fino a riconquistare il livello di ritracciamento di Fibonacci del 61,8%, potenzialmente riportandolo al supporto di $ 98.018. Una tale mossa rappresenterebbe un aumento di quasi il 14% rispetto ai livelli attuali.
L'oro si mantiene sopra i livelli storici nonostante il rally di tensione
Il prezzo dell'oro ha mantenuto la sua traiettoria ascendente e, al momento in cui scrivo, si attestava a 4.330 dollari. Rimane appena al di sotto dei suoi recenti massimi di 4.389 dollari .
Ciononostante, l'oro ha dimostrato una notevole costanza, mantenendosi al di sopra della sua media mobile a 50 giorni (DMA) per l'88% dell'anno scorso, un andamento osservato l'ultima volta nel 1980 durante periodi di avversione al rischio sostenuta.
Gli indicatori tecnici suggeriscono un moderato rialzo, con l'RSI a 63 che indica che la coppia XAU/USD potrebbe presto raggiungere un livello di ipercomprato. Tuttavia, la sua posizione sotto i 70 indica che c'è ancora spazio per un rialzo prima che si manifestino condizioni di ipercomprato, il che potrebbe innescare una correzione.
Mentre il MACD mostra uno slancio costante ma in via di appiattimento, la sua posizione al di sopra della linea del segnale (banda arancione) mostra il controllo di riserva dei rialzisti.
Il supporto della trendline dell'oro, abbinato ai ritracciamenti di Fibonacci tra $ 4.160 e $ 4.000, fornisce un solido cuscinetto in caso di correzione. Questi livelli forniscono anche punti di ingresso per i rialzisti più avanzati.
Tuttavia, l'atteggiamento cauto del mercato è evidente. Sebbene l'andamento del prezzo dell'oro rimanga rialzista, i guadagni sono incrementali rispetto all'impennata parabolica registrata dall'argento.
Il rally dell'oro potrebbe non essere alimentato dall'esuberanza speculativa, bensì da una rotazione difensiva , che posiziona il metallo come un rifugio sicuro in un contesto di incertezza macroeconomica.
L'argento raggiunge il massimo storico in un contesto di mercato in difficoltà
I future sull'argento sono balzati a 66 dollari, segnando un massimo storico e sottolineando un'estrema pressione rialzista. Il metallo ha registrato un forte rialzo parabolico negli ultimi mesi, rompendo con decisione la precedente resistenza intorno ai 54 dollari.
Gli indicatori tecnici rivelano una classica sovraestensione, con l'RSI a 77, che segnala condizioni di ipercomprato estremo. Nel frattempo, il MACD continua a salire, ma mostra segni di stabilizzazione.
La media mobile giornaliera (DMA) si attesta ben al di sotto dei prezzi attuali, confermando la forza del trend rialzista. Tuttavia, la rapida accelerazione potrebbe suggerire un posizionamento speculativo piuttosto che un rally stabile.
Storicamente, picchi dell'argento di questa natura hanno spesso accompagnato periodi di stress finanziario o di domanda di beni rifugio, anziché riflettere una crescita economica organica.
"L'argento è in piena espansione… spinto dai debiti pubblici, dai timori di inflazione e dalla domanda dei data center basati sull'intelligenza artificiale. Nel frattempo, le scorte si riducono e l'attività mineraria è stagnante", ha affermato l'economista Peter St Onge.
I livelli di supporto da tenere d'occhio includono il livello psicologico di $ 60,00, $ 53,99 e $ 48,89, che rappresentano le precedenti zone di consolidamento.
I trader dovrebbero prestare attenzione, poiché la combinazione di un'azione parabolica dei prezzi e di un RSI estremo aumenta il rischio di un pullback a breve termine, anche se lo slancio rimane rialzista.
L'impennata dell'argento, in concomitanza con la stagnazione dei mercati azionari e delle criptovalute, dimostra che questo rally è guidato da flussi avversi al rischio, posizionando l'argento come copertura preferita in un contesto macroeconomico sempre più incerto.
La narrazione più ampia, in cui i metalli sono in rialzo mentre criptovalute e azioni sono in difficoltà, evidenzia flussi di capitale guidati dallo stress piuttosto che un'espansione organica del mercato.
Il post Le 3 principali previsioni sui prezzi di Bitcoin, oro, argento: il rally dei metalli potrebbe essere un segnale di stress? è apparso per la prima volta su BeInCrypto .