Uno dei progetti e dei protocolli di spicco che stanno per essere lanciati sulla blockchain di Solana è il protocollo Nirvana. Nirvana si concentra sulla creazione di una fonte sostenibile di ricchezza che cerca di trovare la via di mezzo tra gli estremi tra token speculativi ad alta quota e stablecoin inflazionistiche. Per fare ciò, si affidano a un sistema a due token, utilizzando una stablecoin, NIRV, per fornire maggiore stabilità ad ANA, la loro riserva di ricchezza. In poche parole, usando questo sistema a due token, Nirvana è in grado di creare un token che percorre la via di mezzo tra stabilità fissata e valore fluttuante.
Il protocollo comprende che qualsiasi investimento richiede volatilità e il rischio che comporta per consentire maggiori rendimenti. Tuttavia, il team comprende anche l'importanza della stabilità e, di conseguenza, ha sviluppato due token, ANA e NIRV, ciascuno con uno scopo diverso ma complementare.
Il loro sistema a doppio token alimenta anche la crescita del mercato. Il token ANA agisce come un investimento a lungo termine potenzialmente volatile, consentendo agli utenti di accumulare e aumentare la propria ricchezza. D'altra parte, il token NIRV funge da valuta e riserva di valore, da utilizzare a breve termine. Il token NIRV mantiene il suo valore grazie a un peg completamente decentralizzato.
Presentazione del Protocollo Nirvana
NIRV è una valuta di riserva decentralizzata basata su Solana che produce il token ANA, il token nativo del protocollo. Il token ANA funge anche da riserva di ricchezza, non da riserva di valore. Il valore di ANA è supportato da un paniere di riserve mantenuto da Nirvana in NIRV, il che significa che il token ha un valore intrinseco garantito dalle riserve detenute da Nirvana. Nirvana riacquista i token ANA al loro valore intrinseco, rendendo quel valore il prezzo minimo dei token. All'aumentare delle riserve mantenute dai Nirvana, aumenta anche il valore intrinseco. L'aumento del valore intrinseco aumenta anche il prezzo minimo, il che significa che ai titolari di ANA vengono concessi guadagni permanenti.
Gli utenti sono anche incentivati a mettere in gioco i loro token ANA per guadagnare premi a intervalli. I token prANA (pre-ANA) vengono coniati in base alla fornitura totale di ANA e quindi condivisi con gli staker in base alla proporzione dei loro token ANA in staking rispetto al totale dei token ANA in staking.
Il protocollo Nirvana riserva profitto attraverso due meccanismi:
- Quando Nirvana vende token ANA al prezzo spot.
- Quando il protocollo vende contratti ANA a tempo determinato (trANA).
Il prezzo degli ANA spot e dei token ANA rilasciati nel tempo è impostato in modo algoritmico dall'AMM del protocollo, con i prezzi ANA rilasciati nel tempo che aumentano quando c'è un aumento della domanda e diminuiscono quando i token ANA maturano.
Token ANA e NIRV
Come accennato in precedenza, Nirvana ha introdotto i token ANA e NIRV. Il primo funge da riserva di ricchezza, mentre il secondo da riserva di valore decentralizzata e stabile. ANA è supportato da un paniere di riserve NIRV, che gli conferisce un valore intrinseco. ANA può fluttuare nel breve termine, ma il valore del token si apprezza sempre nel lungo termine offrendo ai possessori di token un potenziale di crescita illimitato. Al contrario, NIRV è una stablecoin pensata per essere utilizzata, o spesa, a breve termine.
Mentre ANA funge da riserva di ricchezza del detentore, il token NIRV è un token superstabile che funge anche da riserva di valore del protocollo.
Gli aspetti tecnici del Nirvana
Diamo un'occhiata a come funziona il Nirvana. Nirvana ha quattro caratteristiche chiave che guidano il protocollo e lo differenziano da altri progetti simili.
Prezzo minimo con riserva
Il Nirvana ha una riserva di token stabili a supporto di ogni token ANA. Ogni token ANA ha un valore intrinseco al quale il protocollo acquista e brucia i token ANA. Questo crea un prezzo minimo per il token, al di sotto del quale il token non può essere scambiato. Il protocollo può mantenere il valore intrinseco per tutti i token ANA bruciando i token che riacquista.
Ad esempio, se ci sono 10 ANA, con un valore di $ 1000 nella tesoreria e un prezzo minimo di $ 100. Ciò significa che se il Nirvana riacquista 1 ANA per il prezzo minimo, brucerà l'ANA acquistato, riducendo la fornitura e abbinando il nuovo valore di tesoreria mantenendo il valore dell'ANA.
Liquidità di proprietà del protocollo
L'AMM per scopi speciali dei Nirvana codifica la soglia ascendente nella sua curva dei prezzi. La liquidità derivante da ogni vendita di token ANA tramite l'AMM invia liquidità alle riserve AMM, garantendo la presa di profitto a basso slittamento dei titolari di token ANA e garantendo il prezzo minimo. Tutta la liquidità per le vendite e il riacquisto di ANA è di proprietà dell'AMM, eliminando qualsiasi rischio rappresentato dalla bassa liquidità.
Prezzo di base in aumento
La domanda del token ANA aiuta ad aumentare il prezzo minimo, contribuendo anche a mantenere un'elevata liquidità e un basso slippage. Mentre il valore intrinseco del token ANA cambia nel tempo, aumenta solo, il che significa che il prezzo minimo aumenta, non diminuisce. Il prezzo minimo aumenta ogni volta che c'è un surplus nelle riserve e sale solo fino al valore che il tesoro può garantire per ogni token ANA.
Picchettamento
Il protocollo Nirvana incentiva i possessori di token a mettere in gioco i loro token ANA. Lo staking aiuta a rimuovere ANA dalla circolazione, aumentandone la scarsità e il valore di mercato. Lo staking di token ANA rende gli utenti idonei per il token prANA (pre-ANA), uno speciale strumento finanziario che offre un prezzo di esercizio dinamico. Il token prANA consente al titolare del token di acquistare token ANA al loro prezzo iniziale. Questo è un vantaggio significativo per il possessore di token, con il prezzo di mercato quasi sicuramente superiore al prezzo base prevalente.
Ad esempio, un utente può "realizzare" o scambiare 1 prANA con 1 token ANA pagando il prezzo minimo corrente di ANA. Il protocollo Nirvana brucia quindi il token prANA e fornisce al titolare un token ANA.
In chiusura
Il protocollo Nirvana riguarda la creazione di ricchezza sostenuta da un valore reale. Non devi più scegliere tra token speculativi ad alta quota e stablecoin inflazionistiche.
Nirvana offre l'accessibilità a un token che ha il potenziale per apprezzarne il valore senza un tetto. La loro visione olistica dei token spiega due usi principali: uno come riserva di valore a breve termine, NIRV, e l'altro come riserva di ricchezza a lungo termine, ANA. Oltre a soddisfare una varietà di esigenze finanziarie, hanno anche utilizzato questo sistema per garantire che il valore di ANA non cada da un precipizio o registri un'impennata sbalorditiva, interrompendo il ciclo di boom e bust. Attraverso incentivi come lo staking e l'impostazione di un prezzo minimo in aumento, il valore del token ANA continuerà ad apprezzarsi. In sostanza, il token ANA consentirà di apprezzarne il valore senza il rischio di oscillazioni di prezzo.